Персональный трейдинг: Как самому стать трейдером?
Задумывались ли вы когда-нибудь о том, как лучше всего начать заниматься трейдингом самому? Что нужно сделать, чтобы стать активным трейдером в 2022 году?
В последние несколько лет многие энтузиасты по всему миру стали проявлять большой интерес к трейдингу как к бизнесу. Персональный трейдинг зарекомендовал себя как один из самых прибыльных и популярных видов онлайн бизнеса, о котором многие до сих пор мечтают. Истории о том, как конкретным мировым трейдерам удалось получить огромные прибыли в этом бизнесе, несомненно, являются одной из самых основных причин его популярности.
Но что означает персональный трейдинг? Почему этот вид трейдинга так процветает сегодня? Давайте начнем с основ, не так ли?
Что такое персональный трейдинг?
Под личной торговлей обычно понимается покупка или продажа ценных бумаг одним лицом для своего собственного счета или любого другого счета, в котором он или она является бенефициарным владельцем. Термин «персональный трейдинг» означает покупку или продажу ценных бумаг лицом, которое имеет доступ к:
— Любому счета, в котором оно имеет бенефициарное право собственности
— Контролю любого счета, кроме счета консультационного клиента бюро
Помните, что счет находится под строгим контролем лица, имеющего доступ, которое решает, какие операции с ценными бумагами для этого счета будут затронуты. Это делается либо:
— Давая рекомендации владельцу счета
— Вводя ордера непосредственно у брокера, обслуживающего счет
Кроме того, важно понимать, что торговля для клиента консультанта компании никогда не будет считаться личной сделкой.
Торговый счет – объяснение
Торговым счетом в основном называют инвестиционный счет, содержащий денежные средства, ценные бумаги или другие активы. Торговый счет обычно считается основным счетом внутридневного трейдера.
Такие инвесторы склонны покупать и продавать активы чаще, обычно в течение одной торговой сессии. Торговый счет содержит отдельные от других активы, которые могут быть частью холдинга и долгосрочной стратегии.
Торговый счет известен как инвестиционный счет. Однако в большинстве случаев он считается счетом, используемым для торговли ценными бумагами. Для торговых счетов требуется личная идентификационная информация и минимальные маржинальные требования, ранее установленные FINRA.
Что может храниться на торговом счете?
На торговом счете могут храниться денежные средства, ценные бумаги и другие инвестиционные инструменты – так же как и на любом другом брокерском счете. Торговые счета могут также описывать пенсионные счета с отсрочкой уплаты налогов и многие другие счета.
В целом, торговый счет отличается от других инвестиционных счетов:
— Вовлеченным риском
— Уровнем активности
— Целью деятельности
Деятельность на торговом счете обычно представляет собой дневную торговлю. Согласно FINRA, органу регулирования финансовой индустрии, внутридневная торговля – это покупка и продажа ценных бумаг в течение 24 часов на маржинальном счете.
Дневные трейдеры как инвесторы
FINRA также определяет типичных дневных трейдеров как инвесторов, которые отвечают следующим двум критериям:
— Трейдеры, чья дневная торговая деятельность составляет шесть или более процентов от их общей деятельности в течение недели.
— Те, кто торгует не менее четырех дней, либо покупая и продавая акции, либо продавая акции без покрытия и закрывая короткую позицию в тот же день в течение пятидневной недели.
Личный счет для ценных бумаг
Для персонального трейдинга также важно понимать определение личного счета для ценных бумаг и личной политики торговли ценными бумагами. Под ним понимается брокерский счет, через который ценные бумаги хранятся, покупаются или продаются как часть бенефициарной собственности лиц, имеющих доступ.
Таким образом, любой счет, на котором ценные бумаги хранятся для косвенной или прямой выгоды лица, может быть личным счетом для ценных бумаг. Что касается брокерских счетов, то такие счета открываются только в утвержденных брокерских фирмах.
Разумеется, если отдел комплаенса не сделает исключение, они могут предоставлять выписки и подтверждения в электронном виде. Трейдеры используют торговые счета для размещения ордеров на покупку или продажу на фондовом рынке.
Личная политика торговли ценными бумагами – пояснение
Что касается личной политики торговли ценными бумагами, вы не имеете права покупать или продавать ценные бумаги, ранее выпущенные компанией Prudential Financial или любой другой публичной компанией, если вы не обладаете существенной непубличной информацией, связанной с этими компаниями.
Это ограничение распространяется на сделки для вас, членов вашей семьи, Prudential или любого другого лица, для которого вы можете покупать или продавать ценные бумаги.
Краткое объяснение персонального трейдинга акциями
Чтобы полностью понять, что такое персональная торговля акциями, вам необходимо понять, что под биржевым трейдером понимается человек, который пытается получить прибыль от покупки и продажи ценных бумаг, таких как акции.
Фондовые трейдеры могут быть профессионалами, которые торгуют от имени финансового учреждения, или частными лицами, которые торгуют от своего имени. Эти биржевые трейдеры участвуют в финансовых рынках различными способами.
Что такое политика персонального трейдинга и политика торговли на личном счете?
Политика персональной торговли, или ППТ, призвана обеспечить, чтобы все личные операции с ценными бумагами не нарушали фидуциарные обязанности и действующее законодательство. С другой стороны, политика торговли личными счетами устанавливает минимальные глобальные стандарты для обеспечения того, чтобы каждая личная инвестиционная деятельность осуществлялась в соответствии с действующими нормами и законами.
Кроме того, целью является обеспечение надлежащего управления или успешного предотвращения конфликтов интересов, связанных с личной инвестиционной деятельностью.
Также важно помнить, что Кодекс этики и правила Закона об инвестиционных консультантах требуют от консультантов иметь ППТ для защиты от возможного злоупотребления материальной и частной информацией, такой как сам рынок или таймингом трейдеров, в ущерб клиентам.
Имеют ли онлайн-брокеры личный интерес в торговле?
Важно помнить, что, например, деньги в Америке строго регулируются и управляются профессионалами. Критический вопрос на «четвертой стадии капитализма» заключается в том, делают ли те, кто управляет этими деньгами, это в интересах людей.
Часто брокерские фирмы, торгующие акциями или покупающие акции многочисленных корпораций, начинают инвестировать в определенные компании и их акции. Таким образом, у них появляется интерес. Так велик ли этот интерес? Заинтересованы ли они в торговой деятельности профессиональных брокерских фирм и их менеджеров?
Сомнительное поведение менеджеров взаимных фондов
Вот одно из объяснений. За последние несколько лет инвестиции во взаимные фонды значительно выросли. Одно недавнее исследование показало, что 27% всех домохозяйств США, около 40 миллионов человек, инвестировали более $2 трлн во взаимные фонды.
Однако менеджеры взаимных фондов ведут себя несколько сомнительно. Например, портфельного менеджера Fidelity убедили принять одно предложение о получении ценных варрантов от Drexel Burnham Lambert сразу после того, как ее фонд купил бросовые облигации Drexel.
С другой стороны, Джон Кавеске, известный как высокопоставленный и успешный денежный менеджер в группе фондов Invesco, был уволен за то, что не сообщил компании взаимных фондов о своих трейдерах. Таким образом, Комиссия по ценным бумагам и биржам США обвинила его в использовании своего профессионального положения в личных целях.
Персональный трейдинг управляющими фондами – это серьезная проблема
В другом примере Джон Уоллес, главный управляющий фондом Oppenheimer, был оштрафован на $20 000 за то, что не сообщил по меньшей мере о тринадцати личных сделках. После увольнения Кавеске стало известно, что персональная торговля управляющими фондами была широко распространена.
Некоторые утверждали, что топ-менеджеры могли зарабатывать на торговле для себя столько же, сколько компания платила им за управление чужими деньгами, хотя эти менеджеры и так получали хорошую зарплату. Персональная торговля управляющими фондами стала, по крайней мере, на некоторое время, большой общественной проблемой.
Взаимные фонды – объяснение
Известно, что взаимные инвестиционные фонды имеют иные организационные формы, чем большинство других корпораций. В терминах, используемых в соответствующих законах, инвестиционные компании – это компании, которые инвестируют в ценные бумаги.
Чаще всего под фондом Х подразумевается корпорация, организованная инвестиционной консультационной фирмой Y, которая управляет фондом Х за вознаграждение, представляющее собой процент от активов под управлением. Как только фонд X организован, консультант Y отвечает за заключение соглашения об управлении X, продавая акции X публике через брокеров или напрямую.
Инвесторы взаимных фондов по этой причине являются акционерами фонда X, доход которых зависит от результатов деятельности консультанта Y.
Консультант Y часто организует многочисленные фонды и распространяет их акции через полностью принадлежащего ему дистрибьютора. Таким образом, сейчас мы говорим о группах фондов, называемых взаимными фондами. В индустрии взаимных фондов все самые известные имена – это инвестиционные комплексы, такие как Oppenheimer, Vanguard, Fidelity Investments и т.д.
Из-за конфликта интересов между консультантом Y и акционерами фонда X, Закон об инвестиционных компаниях США (ICA) предписывает несколько механизмов управления: сорок процентов директоров или попечителей конкретной инвестиционной компании должны быть незаинтересованными лицами.
Правила персональной торговли управляющими фондами
В дополнение к общим правилам, Закон об инвестиционных компаниях регулирует личную торговлю менеджеров фондов в соответствии со статьей 17. Этот раздел, как известно, регулирует операции фондов и включает два положения, непосредственно связанные с личной торговлей.
Статья 17 делает незаконным получение любым управляющим фонда из любого источника любой компенсации за покупку или продажу любой собственности такой зарегистрированной компании или выполнение такой зарегистрированной компанией функций агента фонда. Другими словами, согласно этому изданию, незаконно принимать любую выгоду, например, комиссионные или привилегированный доступ к отличным инвестиционным возможностям фонда.
В предыдущем примере менеджер взаимного фонда, купившая для своего счета ценные варранты, которые Drexel Burnham Lambert предоставила для покупки бросовых облигаций для фонда, нарушила Раздел 17.
Ибо тот менеджер взаимного фонда, чей сын получал комиссионные от эмитента на основании покупки фондом ценных бумаг этого эмитента, также нарушил бы Закон 17.
Как стать трейдером самостоятельно?
Если вы заинтересованы в персональном трейдинге и в том, чтобы самому стать трейдером, вот несколько основных шагов для этого:
- Проведите самооценку – чтобы стать успешным внутридневным трейдером, вам необходимо сочетать знания, навыки, качества и приверженность образу жизни;
- Оборудуйте себе личный торговый зал, где вы будете работать ежедневно;
- Организуйте достаточный капитал;
- Разберитесь в рынках;
- Разберитесь в ценных бумагах;
- Настройте торговую стратегию;
- Интегрируйте стратегии и план;
- Практикуйте управление капиталом;
- Моделируйте и тестируйте на истории;
- Начните с малого и расширяйтесь.
