Обзор мировых рынков – март 2022

S&P 500 действительно преуспел, и та же динамика коснулась и рынков кредитования. 4-дневная полоса безостановочного роста очень быстра. Характеристики короткого сокращения в краткосрочной перспективе заставляют меня думать, что это ралли до конца месяца ослабнет —удержится уровень 4600. Вероятно, будет достигнут более высокий минимум в следующий раз, и далее последуют 4-6 недель ралли, прежде чем медведи снова вернутся с реальной силой. Июль предоставит прекрасную возможность для покупки в этот дикий год гигантского торгового диапазона.

Как я говорила вчера:

(…) Бумажный актив преодолел четырехкратное изменение. Это коснулось и акций, и облигаций. Однако склонность к риску не привела к снижению сырьевых товаров или драгоценных металлов. Заседание FOMC в среду вызвало опасения по поводу того, что ФРС замедлит рост реальной экономики, но заявление Пауэлла снизило опасения за счет якобы отсутствия рисков рецессии в этом году, приписав все геополитике. Весьма удобно, но здесь есть доля правды: ФРС действительно не станет ставить под угрозу рост ВВП в этом году. Это контекст того, как следует понимать якобы 7 повышений ставок и сокращение баланса в этом году. Этого не будет, как я уже говорила в четверг.

Таковы мои краткосрочные и среднесрочные мысли об акциях. Медь остается в лучшем положении для продолжения роста с относительно небольшой волатильностью, в то время как цены на нефть еще не устоялись (хорошие времена продолжатся, несмотря на слабое ралли объемов за последние два дня, что меня немного беспокоит). Драгоценные металлы по-прежнему укрепляются и будут продолжать расти в лучшем случае из-за того, что ФРС отстает от своих ястребиных заявлений. Ни в коем случае они не пойдут на 7 повышений в этом году и сокращение баланса, как я уже говорила в четверг. Доходность казначейских облигаций говорит о том, что они будут больше принимать на себя инфляцию в 2023 году. 2022 год — это просто разминка.

Давайте перейдем непосредственно к графикам (они любезно предоставлены www.stockcharts.com).

 

Прогноз S&P 500 и Nasdaq

S&P 500 уже прошел зону 4400-4450 и еще не консолидировался. Эта неделя определенно не будет такой бычьей, как минувшая – быкам придется немного потрудиться.

 

Рынки кредитования

HYG получил больше прибыли, но ситуация уже меняется. Кода настроения станут более оптимистичными из-за отсутствия глубокого падения в ближайшие несколько дней, именно тогда бросовые облигации начнут колебаться.

 

Золото, серебро и добывающие компании

Драгоценные металлы снизились не навсегда. Я думаю, они анализируют историю ФРС о том, что действия происходят медленнее, чем предполагалось, что, по сути, дает инфляции новую жизнь. Впрочем, это не совсем нестабильность. Впереди у золота и серебра еще больше роста.

 

Сырая нефть

Сырая нефть снова растет, но стоит ожидать размеренный рост, не свободный от встречных ветров. Хотя я думаю, что нефть превысит 110 долларов, я уже более осторожна в высказываниях, учитывая уменьшающийся объем. Я бы хотела большей уверенности.

 

Медь

Медь ведет себя хорошо и будет продолжать уверенно расти вместе с другими сырьевыми товарами. Кроме того, на данный момент это лучшая игра с учетом защиты от проигрыша.

 

Биткоин и Эфириум

Биткоин не восстановил потери воскресенья, но рост Ethereum сегодня является хорошим предзнаменованием для принятия рисков, даже если это не совсем касается криптовалют.

 

Заключение

У S&P 500 еще есть немного времени, прежде чем он столкнется с проблемами. Они могут произойти еще на этой неделе. Рынки кредитования слишком оптимистичны, и рост доходности наложит отпечаток, особенно на технологический сектор. Ценность, энергия и материалы, вероятно, покажут улучшение динамики. Сырая нефть будет волатильна в ближайшие недели, но все еще будет расти. Стабилизация не произошла. Медь и драгоценные металлы представляют лучшие возможности для роста, если смотреть на их предстоящую волатильность. В сегодняшнем ключевом анализе я рассмотрела путь акций, поэтому внимательно посмотрите на вступительную часть. Кроме того, криптовалюты также рисуют картину продолжения рисковых сделок.

Благодарю, что ознакомились с сегодняшним бесплатным анализом, который доступен на моей домашней страничке в полном объеме. Там вы можете подписаться на рассылку и стать членом бесплатного «Инсайдерского клуба Моники», который предлагает торговые советы в режиме реального времени и обновления в течение дня по пяти направлениям: фондовый рынок, золото, нефть, медь и Биткоин.

 

С благодарностью,

 

Моника Кингсли

Сигналы для торговли на фондовом рынке

Сигналы для торговли золотом

Сигналы для торговли нефтью

Сигналы для торговли медью

Сигналы для торговли Биткоином

www.monicakingsley.co
[email protected]

 

*********

Все статьи, исследования и информация представляют собой анализ и мнение Моники Кингсли, основанные на имеющихся и последних данных. Несмотря на тщательные исследования и все усилия, эти предположения могут оказаться неверными и могут быть изменены с уведомлением или без него. Моника Кингсли не гарантирует точность или полноту предоставленных данных или информации. Ее контент служит образовательным целям и не должен рассматриваться как совет или толковаться как предоставление каких-либо рекомендаций. Фьючерсы, индексы и опционы – это финансовые инструменты, которые подходят не каждому инвестору.

Обратите внимание, что вы делаете инвестиции на свой страх и риск. Моника Кингсли не является специализированным зарегистрированным консультантом по ценным бумагам. Читая ее статьи, вы осознаете то, что она не будет нести ответственность за любые решения, которые вы примете. Инвестирование, торговля и спекуляции на финансовых рынках могут быть связаны с высоким риском потерь. Моника Кингсли может иметь короткие или длинные позиции по любым ценным бумагам, включая те, которые упомянуты в ее статьях, и может совершать дополнительные покупки и/или продажи этих ценных бумаг без предварительного уведомления.