Различия и сходства между CFD и фьючерсами

В онлайн торговле есть два основных типа инструментов для торговли деривативами: CFD и фьючерсы. Оба инструмента имеют некоторые общие характеристики:

1. Это производные продукты, что означает, что, в отличие от спотовых операций, при торговле этими инструментами вы не покупаете и не продаете актив. Инвестируя в производные финансовые инструменты на определенный актив, вы пытаетесь предугадать в каком направлении будет двигаться цена этого актива.
2. Это означает, что в обоих случаях можно будет получить прибыль независимо от того, вырастет или упадет цена этого актива.
3. Они позволяют использовать кредитное плечо, что означает, что можно работать с более крупными суммами, чем вы располагаете.

Несмотря на это, оба продукта имеют свои особенности. Эти особенности делают каждый из них подходящим для определенных торговых операций.

CFD

CFD расшифровывается как «контракт на разницу». Это контракт, по которому две стороны соглашаются обменяться разницей между ценой входа и ценой выхода базового актива. Если трейдер считает, что цена актива вырастет, он покупает CFD. И наоборот, если он полагает, что цена упадет, он будет продавать CFD.

Базовых активов, где можно покупать или продавать CFD, великое множество.

Можно торговать онлайн с CFD на:

• фондовые индексы;
• валюту;
• сырьевые товары: золото, нефть, металлы;
• валютные пары;
• криптовалюты.

Где можно торговать CFD?

В основном торговлю CFD предлагают онлайн-брокеры и финансовые посредники, которые создают эти продукты для своих клиентов.

Фьючерсы

CFD позволяет инвестировать и спекулировать на направлении цены актива без определенного срока. Между тем, фьючерс – это контракт, по которому покупка или продажа актива оговаривается на определенную дату и по определенной цене.

Как и CFD, фьючерсами можно торговать на многие финансовые активы, такие как валюта, акции, фондовые индексы или сырьевые товары.

Однако разнообразие этих активов не так велико, как в случае с CFD.

С другой стороны, фьючерсы являются наиболее используемым инструментом при инвестировании в индексы ведущих мировых фондовых бирж.

Где можно торговать фьючерсами?

Фьючерсы торгуются на официальных и регулируемых рынках, весьма схожих с фондовыми.

Цена фьючерса меняется вместе с ценой базового актива на спотовом рынке. Разница между будущей ценой и ценой спотового рынка обычно является индикатором, который прогнозирует направление движения цены денежных активов.

Цена и комиссия

Как правило, ежедневные комиссии относительно фьючерсов, как правило, ниже, чем для CFD. Особенно это касается фьючерсов на индексы. Процент заложен в цену фьючерса. Однако в CFD проценты, выплачиваемые при покупке контракта, оплачиваются отдельно и обычно они выше тех, которые выплачиваются в случае с эквивалентным фьючерсом.

Безусловно, с другой стороны, фьючерсы имеют гораздо более высокие ставки открытия и требования к начальному капиталу.

Ликвидность и спред

С точки зрения ликвидности (исключение составляют фьючерсы на индексы) фьючерсные контракты намного менее ликвидны, чем CFD. Эта нехватка ликвидности может затруднить закрытие фьючерсной сделки до истечения срока ее действия и привести к гораздо более высоким спредам. Эта разница в спреде может компенсировать более высокую цену и комиссию CFD.

Размер сделки

Фьючерсы требуют гораздо более высокого начального капитала, чем CFD, и поэтому не подходят для мелкомасштабной или краткосрочной торговли.

Таким образом, несмотря на то, что торговля фьючерсами может обходиться дешевле, чем торговля CFD, здесь необходимо тратить крупные суммы и рассчитывать на долгосрочную торговлю. Это ограничивает возможности торговли фьючерсами для мелких и средних трейдеров.

Диверсификация

Всегда лучше инвестировать в широкий спектр активов, чтобы диверсифицировать свой портфель и уметь менять размер инвестиций в каждый актив по разумной цене.