Стильное преодоление инфляции

Индекс S&P 500 отказался от дальнейшего падения, технологические акции загорелись, а кредитные рынки устроили разворот на настроениях риска. Рост гособлигаций является самым важным элементом – показания Пауэлла не могли вызвать дальнейшего роста доходности в данный момент.

Совместите это с продолжающимся ростом цен на энергоносители, и мы увидим, что реальные активы находятся в очень выгодном положении (впереди относительно легкая прибыль), а это благоприятно сказывается на быках по нефти, меди и драгоценным металлам. Даже криптовалютам нравится тот факт, что ИПЦ не превзошел ожиданий.

Судьба фондового рынка, однако, связана с казначейскими и корпоративными облигациями – наблюдение за чувствительностью технологических акций к росту и падению доходности имеет первостепенное значение, а финансовые компании не будут расти как бельмо на глазу среди других секторов S&P 500.

Перейдем непосредственно к графикам (все любезно предоставлено www.stockcharts.com).

Прогноз S&P 500 и Nasdaq

Новая попытка достижения минимумов была отбита, и быки не выглядят слишком напуганными. Широта рынка не упала до новых минимумов и медленно улучшается. Похоже, что мы продолжим движение вверх, прежде чем медведи вернутся.

Рынки кредитования

Разворот HYG выглядит правдоподобным, даже если объем был ниже. Это риск, поскольку HYG превзошел ожидания – следующий вопрос заключается в том, как он поведет себя, когда доходность снова вырастет.

Золото, серебро и добывающие компании

Позиции по золоту и серебру улучшаются, и мне нравится, что горнодобывающие компании продолжают оживать. Как было написано вчера, все готово для продолжения восходящего движения, пока мы не вырвемся из очень длинной консолидации.

Нефть

Нефть ведет себя так, как и должна – прорываясь выше предыдущей флагоподобной структуры, вдохновляясь примером нефтяных акций – сопротивление в $80 было решительно преодолено.

Медь

Глядя на сегодняшнюю динамику цен, можно сказать, что для меди настало время играть в догонялки с другими сырьевыми товарами – медведям вряд ли удастся добиться больших успехов в ближайшие месяцы.

Биткоин и Ethereum

Биткоин и Ethereum сворачивают за угол, но дух оживления уже прошел – осознают ли криптовалюты надвигающиеся проблемы с ликвидностью? Восстановлению по-прежнему не хватает запала.

Заключение

Разворот S&P 500 удался, и рынки предпочитают игнорировать ястребиные данные ФРС и данные о высокой инфляции. Все это хорошо для сырьевых товаров, а затем и для драгметаллов, но в конечном итоге это настигнет акции – в том смысле, что бумажные активы покажут себя хуже. На данный момент медведи S&P 500 отброшены назад, и потребуется новый раунд роста доходности, чтобы заставить технологический сектор опуститься ниже, чтобы обрушить индекс 500, что вряд ли произойдет сегодня. В целом, мы ожидаем, что год по-прежнему будет хорошим для фондового рынка, но вторая половина 2022 года будет более спокойной, чем предыдущие 180 дней.

Благодарю, что ознакомились с сегодняшним бесплатным анализом, который доступен на моей домашней страничке в полном объеме. Там вы можете подписаться на рассылку и стать членом бесплатного «Инсайдерского клуба Моники», который предлагает торговые советы в режиме реального времени и обновления в течение дня по пяти направлениям: фондовый рынок, золото, нефть, медь и Биткоин.

 

С благодарностью,

 

Моника Кингсли

Сигналы для торговли на фондовом рынке

Сигналы для торговли золотом

Сигналы для торговли нефтью

Сигналы для торговли медью

Сигналы для торговли Биткоином

www.monicakingsley.co
[email protected]

 

*********

Все статьи, исследования и информация представляют собой анализ и мнение Моники Кингсли, основанные на имеющихся и последних данных. Несмотря на тщательные исследования и все усилия, эти предположения могут оказаться неверными и могут быть изменены с уведомлением или без него. Моника Кингсли не гарантирует точность или полноту предоставленных данных или информации. Ее контент служит образовательным целям и не должен рассматриваться как совет или толковаться как предоставление каких-либо рекомендаций. Фьючерсы, индексы и опционы – это финансовые инструменты, которые подходят не каждому инвестору.

Обратите внимание, что вы делаете инвестиции на свой страх и риск. Моника Кингсли не является специализированным зарегистрированным консультантом по ценным бумагам. Читая ее статьи, вы осознаете то, что она не будет нести ответственность за любые решения, которые вы примете. Инвестирование, торговля и спекуляции на финансовых рынках могут быть связаны с высоким риском потерь. Моника Кингсли может иметь короткие или длинные позиции по любым ценным бумагам, включая те, которые упомянуты в ее статьях, и может совершать дополнительные покупки и/или продажи этих ценных бумаг без предварительного уведомления.