Boeing busca reforçar seu balanço patrimonial
A Boeing Co está trabalhando com bancos de investimento em um pacote de financiamento de bilhões de dólares alimentado por títulos. O objetivo é reforçar seu balanço patrimonial em meio a uma forte desaceleração das viagens devido à pandemia do coronavírus.
Os arranjos refletem a confiança da empresa que pode explorar o mercado de capitais para fortalecer suas ações e finanças. É neste momento que a maior fabricante de aviões dos EUA está ponderando sobre pedir ajuda do governo.
A companhia aérea se alinhou à bancos de investimento para comercializar potencialmente uma oferta para investidores de títulos nos próximos dias. Desde que as condições do mercado sejam favoráveis, não será decidido o momento exato e o tamanho da oferta.
Os recursos podem chegar a US$ 10 bilhões ou mais, dependendo da demanda dos investidores. A Boeing se recusou a comentar. A empresa espera elaborar suas opções de financiamento quando divulgar seus ganhos no primeiro trimestre na quarta-feira.
A fabricante de aviões tenta trazer o jato 737 MAX de volta ao serviço após dois acidentes fatais. Isso está acontecendo mesmo quando a pandemia do coronavírus está afetando a indústria da aviação.
As paralisações de negócios em todo o mundo para sobreviver ao surto secaram a demanda por viagens aéreas, afetando consequentemente as negociações de ações. A empresa considerou também solicitar ajuda ao Departamento do Tesouro dos EUA sob um programa de US$ 17 bilhões. Esse plano seria para empresas importantes à segurança nacional.
Mas seu executivo-chefe, David Calhoun, tem desconfiado das amarras associadas a essa ajuda. Especialmente com a possibilidade de a empresa ter que conceder ao governo uma participação acionária.
Boeing precisa pedir mais empréstimos
A empresa também está examinando o suporte de financiamento disponível para empresas do Federal Reserve. Um dos programas recém-estabelecidos do Fed, a Linha de Crédito Corporativo do Mercado Principal, fornecerá suporte às empresas que emitem títulos.
Isso sem impor condições estritas, como limites aos pagamentos de dividendos ou remuneração de executivos.
Relatórios do mercado de ações disseram que a Boeing interrompeu seu programa de recompra de ações no ano passado e suspendeu seu dividendo. No mês passado, a companhia aérea anunciou que Calhoun e o presidente do conselho, Larry Kellner, renunciarão a todos os pagamentos até o final de 2020.
Calhoun disse aos investidores durante a reunião anual de acionistas da empresa que precisa pedir mais empréstimos nos próximos seis meses.
A agência de classificação de crédito Moody’s Investors Service Inc estimou que as necessidades de financiamento da empresa poderiam chegar a US$ 30 bilhões este ano. A empresa garantiu cerca da metade disso com uma linha de crédito de US$ 13,8 bilhões em março.
O jato 737 MAX permanecerá aterrado pelo menos até agosto, enquanto o fabricante continua a lidar com problemas de software.
Para o registro contábil, as entregas da Boeing no primeiro trimestre foram um terço das 149 vistas no ano anterior. É o número mais baixo desde 1984 no primeiro trimestre.
A empresa com sede em Chicago cancelou um acordo de US$ 4,2 bilhões para a divisão de aviação comercial da Embraer SA no fim de semana. Isso levou a empresa brasileira a iniciar a arbitragem.
Na segunda-feira, a Boeing divulgou novas ofertas voluntárias de demissão para funcionários. Seu porta-voz Bernard Choi afirmou na terça-feira que a expectativa é que vários milhares de funcionários façam VLO ou se aposentem.
