Обзор рынка: время решений

S&P 500 снизился в пределах текущего узкого диапазона, но, вероятно, произойдет и дальнейшее снижение. Облигации продолжают снижаться, сырьевые товары сокращаются, доходность существенно не падает, а инфляция продолжает давить.

Как я говорила вчера:

(…) Таким образом, индексы все еще сталкиваются с фазой ужесточения ФРС, еще не чувствуя запаха разворота ФРС. Снижение может продолжиться и можно ожидать новой битвы за уровень 4080. Скорее всего, это произойдет в середине завтрашней сессии. Сегодня я ожидаю вялую сессию по индексам. Это же относится и к драгоценным металлам.  Падение в понедельник было должным образом остановлено, и медь, пока мы с вами говорим, формирует локальное дно. Сырая нефть, безусловно, предлагает только неглубокие коррекции и не опустилась намного ниже 117,50 долларов. Энергия продолжает укрепляться, и это еще не конец. Я ожидаю, что рост продлится еще несколько коротких месяцев, прежде чем нанесет еще больший урон реальной экономике и начнет понемногу снижаться.

Криптовалюты отказываются бороться, и это прекрасно иллюстрирует текущий баланс сил — более крупные движения маловероятны. Ожидается выход индекса потребительских цен в пятницу, и он, вероятно, покажет невозможность ФРС отказаться от ужесточения. Казначейские обязательства не ждут и продолжают требовать дальнейшего повышения ставок. Ежедневное ценовое движение между различными сроками погашения иллюстрирует усиление напряженности. В этих условиях разумной позицией является использование реальных активов и предпочтение коротких позиций по фондовым индексам.

Суть сегодняшнего анализа состоит в том, чтобы оценить, в какой форме находятся рынки в соответствии с предвкушением борьбы с инфляцией ЕЦБ, различая словесные и реальные движения и чувствительность рынка. Они реально выглядят неубедительно в духе борьбы с инфляцией перед лицом ухудшающихся экономических данных…

Давайте перейдем непосредственно к графикам (они любезно предоставлены www.stockcharts.com).

 

Прогноз S&P 500 и Nasdaq

Медведи S&P 500 выиграли день и готовятся к новой атаке. Есть вероятность того, что нынешнее ценовое движение приведет в сторону снижения. Слишком много низкой производительности среди крупных игроков.

 

Рынки кредитования

Это не рисковый разворот, нужно еще немного поискать дно. Ужесточение, это все еще название игры. Пока недостаточно беспокойства о перспективах роста.

 

Золото, серебро и добывающие компании

Драгоценные металлы все еще в стороне, ожидая появления катализатора. Идет обратный отсчет, и риски остаться вне рынка перевешивают риски остаться в нем.

 

Сырая нефть

Сырая нефть продолжает расти, и это неудивительно. Пика по-прежнему нет, и я ожидаю, что подъем продолжится в относительно узком диапазоне, где можно будет покупать на снижениях.

 

Медь

Медь также отстает, но, по крайней мере, панические продажи закончились. Если больше внимания уделять предстоящему монетарному вопросу и динамике запасов, красный металл начнет восстанавливаться, сначала постепенно. Дна еще нет.

 

Биткоин и Эфириум

Криптовалюты совсем не убедительны. Это очередной рынок, оказавшийся в беде. Глобальная ликвидность оказывает давление, а дно еще не наступило.

 

Заключение

S&P 500, вероятно, ослабнет, так как продолжают поступать все более унылые экономические и монетарные данные. Предстоящий пробой 4080 вниз будет лишь началом. Путь вниз остается медленным, но направление ясное, об этом говорят облигации. Полупроводниковые компании, финансовые и компании с малой капитализацией не должны чувствовать недостаток в бычьем тренде. А это значит, что дно еще не достигнуто, и относительное затишье (медвежье рыночное ралли) уже на финише. Поскольку сырьевые товары продолжают расти, сырая нефть лидирует — акции не могут достичь существенного дна без разворота нефти. Не сейчас и не в ближайшие недели — драгоценные металлы и медь терпеливо ждут своей очереди проявить себя.

Благодарю, что ознакомились с сегодняшним бесплатным анализом, который доступен на моей домашней страничке в полном объеме. Там вы можете подписаться на рассылку и стать членом бесплатного «Инсайдерского клуба Моники», который предлагает торговые советы в режиме реального времени и обновления в течение дня по пяти направлениям: фондовый рынок, золото, нефть, медь и Биткоин.

 

С благодарностью,

 

Моника Кингсли

Сигналы для торговли на фондовом рынке

Сигналы для торговли золотом

Сигналы для торговли нефтью

Сигналы для торговли медью

Сигналы для торговли Биткоином

www.monicakingsley.co
mk@monicakingsley.co

 

*********

Все статьи, исследования и информация представляют собой анализ и мнение Моники Кингсли, основанные на имеющихся и последних данных. Несмотря на тщательные исследования и все усилия, эти предположения могут оказаться неверными и могут быть изменены с уведомлением или без него. Моника Кингсли не гарантирует точность или полноту предоставленных данных или информации. Ее контент служит образовательным целям и не должен рассматриваться как совет или толковаться как предоставление каких-либо рекомендаций. Фьючерсы, индексы и опционы – это финансовые инструменты, которые подходят не каждому инвестору.

Обратите внимание, что вы делаете инвестиции на свой страх и риск. Моника Кингсли не является специализированным зарегистрированным консультантом по ценным бумагам. Читая ее статьи, вы осознаете то, что она не будет нести ответственность за любые решения, которые вы примете. Инвестирование, торговля и спекуляции на финансовых рынках могут быть связаны с высоким риском потерь. Моника Кингсли может иметь короткие или длинные позиции по любым ценным бумагам, включая те, которые упомянуты в ее статьях, и может совершать дополнительные покупки и/или продажи этих ценных бумаг без предварительного уведомления.