Сфера коммерческих инвестиций постоянно меняется под воздействием технологических достижений и других факторов. Инвесторам приходится регулярно сталкиваться с многочисленными проблемами.
В этой статье рассматриваются различные инновационные стратегии коммерческого инвестирования.
Инвестиционные фонды недвижимости (REIT)
Можно начать путешествие в мир инновационных коммерческих инвестиционных стратегий с REIT.
Инвестиции в коммерческую недвижимость предполагают приобретение недвижимости, которая в основном используется в коммерческих целях. Например, торговые помещения, промышленные склады и этот список можно продолжать.
Что интересно, эти инвестиции предлагают ряд преимуществ, включая стабильный денежный поток дохода от аренды.
Инвесторы имеют возможность выйти на рынок коммерческой недвижимости через прямое владение, инвестиционные фонды недвижимости (REIT) или краудфандинговые платформы.
Примечательно, что прямое владение обеспечивает полный контроль над имуществом. Однако прямое владение требует значительного капитала и т. д.
REIT позволяют инвесторам покупать акции в портфеле недвижимости, предлагая ликвидность и диверсификацию.
А что насчет краудфандинговых платформ?
Они объединяют ресурсы многочисленных инвесторов для финансирования конкретных проектов, что делает их доступными для тех, у кого меньший капитал.
Успешные инвестиции в недвижимость зависят от различных факторов, таких как исследование рынка, понимание экономических и демографических тенденций и т. д.
Например, ключевые факторы включают местоположение, условия аренды и состояние недвижимости, а также другие факторы.
Коммерческая недвижимость может предложить привлекательную прибыль. Однако она также несет в себе такие риски, как колебания рынка, уровень вакантных площадей и расходы на техническое обслуживание.
Таким образом, инвесторам следует подходить к этому классу активов с хорошо продуманной стратегией и долгосрочной перспективой.
Механизм:
REIT объединяют капитал инвесторов для покупки портфеля недвижимости. Они также могут покупать другие активы недвижимости. Важно отметить, что инвесторы покупают акции REIT и взамен получают дивиденды от доходов, получаемых от этих активов
Преимущества:
Ликвидность: в отличие от прямых инвестиций в недвижимость, акции REIT можно легко покупать и продавать на фондовом рынке.
Диверсификация: REIT часто владеют диверсифицированным портфелем недвижимости.
Доход: REIT обычно предлагают высокую дивидендную доходность. Напомним, что по закону REIT обязаны распределять между акционерами не менее 90% своего налогооблагаемого дохода.
Проблемы:
Нестабильность рынка: инвесторы должны помнить, что акции REIT подвержены рыночным колебаниям, как и обычные акции.
Чувствительность процентных ставок: REIT могут быть чувствительны к изменениям процентных ставок. Важно отметить, что процентные ставки могут повлиять на стоимость заимствований и, следовательно, на их прибыльность.
Краудфандинговые платформы
Нельзя не обсудить роль краудфандинговых платформ, когда речь идет об инновационных коммерческих инвестиционных стратегиях.
Механизм:
Инвесторы имеют возможность выбирать проекты, представленные на краудфандинговых платформах, и вносить капитал в обмен на долю в капитале или долговые обязательства в проектах. Желательно иметь в виду, что платформа занимается административными аспектами, включая отношения с инвесторами и обновления проектов.
Преимущества:
Доступность: Краудфандинг открывает инвестиции в коммерческую недвижимость для более широкого круга инвесторов с более низкими требованиями к капиталу.
Открытость: инвесторы получают регулярные обновления, а также подробную информацию о проектах, в которые они инвестируют.
Потенциальная высокая доходность: успешные краудфандинговые проекты могут принести значительную прибыль по сравнению с традиционными инвестициями.
Проблемы:
Риск: инвесторы не должны забывать, что инвестиции в недвижимость несут в себе неотъемлемые риски, включая колебания рынка и проблемы, связанные с конкретным проектом.
Ликвидность: инвестиции в краудфандинговые платформы обычно неликвидны. Следовательно, инвесторы, возможно, не смогут легко продать свои доли до завершения проекта.
Зоны возможностей
История Зон возможностей полна интересных моментов.
Зоны возможностей были созданы Законом о сокращении налогов и создании рабочих мест 2017 года для стимулирования экономического развития в бедствующих сообществах.
Важно отметить, что Зоны возможностей предлагают налоговые льготы инвесторам, которые инвестируют в бизнес или недвижимость в пределах обозначенных территорий.
Механизм:
Инвесторы могут отложить налоги на прирост капитала, реинвестируя доходы в соответствующие фонды возможностей, которые инвестируют в зоны возможностей.
Преимущества:
Налоговые льготы: значительные налоговые льготы делают Зоны возможностей привлекательными для инвесторов с большим приростом капитала.
Воздействие на сообщество: инвестиции способствуют экономическому развитию и возрождению проблемных районов.
Факторы риска:
Долгосрочные обязательства. Чтобы максимизировать налоговые льготы, инвестиции необходимо удерживать в течение длительного периода времени, часто до десяти лет.
Неопределенность: успех инвестиций в зоны возможностей может быть неопределенным, в зависимости от экономических условий целевых территорий.
Зеленые здания и устойчивое развитие
Инвестиции в «зеленые» здания и устойчивую недвижимость набирают обороты, поскольку экологические, социальные и управленческие критерии (ESG) становятся все более важными при принятии инвестиционных решений.
Целью зеленых зданий является минимизация воздействия на окружающую среду и улучшение здоровья и производительности жильцов.
Механизм:
Инвесторы выбирают объекты недвижимости, имеющие такие сертификаты, как LEED (Лидерство в области энергетического и экологического проектирования). Они также заинтересованы в BREEAM (Метод экологической оценки строительных исследовательских учреждений).
Эти объекты недвижимости часто требуют более высокой арендной платы и имеют более низкие эксплуатационные расходы благодаря энергоэффективности.
Преимущества:
Более высокий спрос: растущий спрос со стороны арендаторов и покупателей на экологичные здания может привести к повышению заполняемости и арендной платы.
Экономия затрат: энергоэффективные здания обычно имеют более низкие коммунальные расходы и расходы на техническое обслуживание.
Соответствие нормативным требованиям: инвестиции в зеленые здания помогают удовлетворить текущие и будущие нормативные требования, связанные с экологической устойчивостью.
Проблемы:
Первоначальные затраты: «зеленые» здания могут потребовать более высоких первоначальных инвестиций на строительство и сертификацию.
Принятие на рынок: рынок экологически чистых зданий все еще растет, и его признание зависит от региона и отрасли.
Коворкинги
Коворкинги предлагают гибкую офисную среду, подходящую для фрилансеров, удаленных работников и малого бизнеса. Несомненно, рост экономики свободного заработка и изменение предпочтений в работе увеличили спрос на коворкинги.
Механизм:
Инвесторы либо создают, либо покупают недвижимость, чтобы превратить ее в коворкинг. Они предлагают гибкие условия аренды и различные удобства. Доход формируется за счет членских взносов, аренды и дополнительных услуг, таких как конференц-залы и проведение мероприятий.
Преимущества:
Гибкость: коворкинг-пространства могут быстро адаптироваться к рыночному спросу, предлагая краткосрочную аренду и расширяемые офисные решения.
Высокая заполняемость: в этих помещениях часто сохраняется высокий уровень заполняемости из-за их привлекательности для широкого круга пользователей.
Создание сообщества: коворкинги способствуют развитию чувства общности и созданию сетевых возможностей, которые могут привлечь и удержать арендаторов.
Проблемы:
Общее количество коворкингов: быстрый рост сектора коворкингов привел к усилению конкуренции и потенциальному насыщению рынка в некоторых областях.
Экономическая чувствительность: коворкинг-пространства могут быть более чувствительны к экономическим спадам, поскольку малый бизнес и фрилансеры могут сокращать офисные помещения в трудные времена.
Технологии недвижимости (PropTech)
PropTech означает использование технологий для инноваций и улучшения индустрии недвижимости. Например, сюда входит все: от программного обеспечения для управления недвижимостью до блокчейна для безопасных транзакций и технологий умного строительства.
PropTech также заслуживает быть в списке инновационных коммерческих инвестиционных стратегий.
Механизм:
Инвесторы имеют возможность участвовать в PropTech, инвестируя непосредственно в технологические стартапы или интегрируя передовые технологии в свои портфели недвижимости для улучшения операций и улучшения качества обслуживания арендаторов.
Преимущества:
Эффективность: технологии могут оптимизировать управление недвижимостью, снизить затраты и повысить удовлетворенность арендаторов.
Решения, основанные на данных: расширенная аналитика и сбор данных позволяют принимать более обоснованные инвестиционные решения и разрабатывать операционные стратегии.
Инновации: пребывание в авангарде технологий может обеспечить конкурентное преимущество на рынке недвижимости.
Проблемы:
Затраты на внедрение: внедрение новых технологий может потребовать значительных инвестиций в инфраструктуру и обучение.
Проблемы безопасности: растущая зависимость от технологий влечет за собой потенциальные риски, связанные с безопасностью и конфиденциальностью данных.
Итоги
Инновационные коммерческие инвестиционные стратегии предлагают инвесторам множество возможностей для увеличения прибыли, управления рисками и адаптации к меняющимся рыночным условиям.
Эти стратегии, от использования налоговых льгот зон возможностей до использования возможностей PropTech, отражают развивающийся характер сферы коммерческой недвижимости.
Тем не менее, каждая стратегия сопряжена со своим набором проблем, требующих от инвесторов проведения тщательной комплексной проверки и быть в курсе рыночных тенденций и изменений в законодательстве. Приняв дальновидный подход и инновации, инвесторы могут справиться со сложностями коммерческой недвижимости и добиться долгосрочного успеха.
