Что такое «отмывочная продажа»? – Все, что вам нужно знать

С каждым днем растет количество людей, которые интересуются торговым сектором. Действия, необходимые для получения большей прибыли, иногда оправданы, иногда не совсем. Что такое «отмывочная продажа»? Что нужно знать об этом типе транзакции и для чего он используется? Преимущества, наглядные примеры и обстоятельства – давайте углубимся в эту тему.

«Отмывочная продажа» – это сделка, при которой, продав ценные бумаги, убыточные в конце календарного года, инвестор стремится максимизировать налоговые льготы, чтобы заявить о потере капитала по налогам в этом году. Также инвестор намерен выкупить бумаги после наступления нового года. Иногда стоимость становится даже ниже, чем была в процессе продажи. Такие «отмывочные продажи» — это форма, к которой инвесторы прибегают без определенных налоговых убытков. Они также безопасны. IRS таких продаж использует закон о продаже, чтобы преодолеть стимул продавать и переупорядочивать точные ценные бумаги в конце года.

«Отмывочные продажи» работают, когда налоговое законодательство страны разрешает налоговые вычеты по ценным бумагам, хранящимся в течение определенного налогового года. Без таких стимулов продажи такого рода не были бы нужны. Однако там, где есть такой стимул, неизбежны «отмывочные продажи». Такие продажи состоят из трех частей.

Во-первых, когда инвесторы замечают, что они терпят потери в конце налогового года, они закрывают позицию в конце года. Во-вторых, такая продажа позволяет им получить тот убыток, который они могут по закону заявить в своих налоговых декларациях, чтобы уменьшить доход этого года. Таким образом они оплачивают меньшие счета. В-третьих, после начала нового года инвестор попытается выкупить ценную бумагу по той цене, по которой она была продана или даже по более низкой цене.

Закон об «отмывочной продаже»

Чтобы предотвратить злоупотребление этим стимулом, Налоговое управление США ввело в США «Правило отмывочной продажи». Согласно закону, если инвестор покупает облигацию в течение 30 дней до или после ее продажи, любые убытки не зачитываются в отчетный доход. Эта краткосрочная «отмывка» эффективно устраняет стимул к продажам.

Например, предположим, что инвестор зарабатывает 15 000 долларов капитала, продавая акции ABC. Он входит в высшую налоговую группу. Таким образом, правительству придется заплатить 20% налог на прирост капитала, или 3000 долларов. Однако предположим, что он продает XYZ с убытком в 7000 долларов. Прибыль его чистой стоимости для налоговых целей составит 8000 долларов. Это означает, что ему придется заплатить всего 1600 долларов в качестве налога на прирост капитала. Обратите внимание, как убыток по XYZ сократил вклад по ABC. Это, в свою очередь, снижает налоговую декларацию инвестора.

Однако, если инвестор выкупает акции XYZ в течение 30 дней с момента продажи, вышеуказанная сделка будет считаться «отмывочной». Следовательно, никаких потерь по любой компенсации не будет. Проще говоря – «отмывочная продажа» — это обратный выкуп той же или практически такой же ценной бумаги в течение 30 дней до или после продажи.

Кроме того, IRS обычно не считает облигации и привилегированные акции компании-эмитента практически идентичными общему количеству акций компании. Однако могут быть обстоятельства, при которых, например, привилегированные акции могут считаться по существу аналогичными обычным акциям. Это происходит, если привилегированные акции без ограничений конвертируются в обыкновенные. Они также будут иметь те же права голоса, что и обыкновенные акции, и будут торговаться по цене, близкой к коэффициенту конвертации.

Преимущества закона об «отмывочной продаже»

Хорошая новость заключается в том, что любые убытки, понесенные из-за «отмывочной продажи», теряются не в полном объеме. Вместо этого можно использовать убытки на основе недавно полученной по существу идентичной стоимости ценной бумаги. Это дополнение не только увеличивает стоимость приобретаемых ценных бумаг. Параллельно это также уменьшает размер любой будущей налогооблагаемой прибыли. Следовательно, инвестор по-прежнему получает кредит на покрытие этих убытков, пусть и позже. Кроме того, период погашения погашенных ценных бумаг добавляется к периоду погашения продаваемых ценных бумаг в процессе «отмывки», что увеличивает шансы инвестора претендовать на получение долгосрочного налога на акции по благоприятной налоговой ставке в 15%.

Стоит отметить, что с точки зрения выручки за 2008-2005 годы, транзакции IRA также могут привести к применению правила «отмывочной продажи». Если акции продаются с непенсионным прошлым, и в IRA покупаются практически идентичные акции в течение 30 дней, инвестор не может заявлять о падении налога. Стоит отметить, что основа индивидуального IRA не растет.

Меры предосторожности важны для последовательности процессов. Принимаемые решения должны быть хорошо продуманы. Риск, который скрывается в каждой торговой операции, должен быть равен ее результату.